A股主要股指集体回暖
AI、新能源主线携手发力
9月29日，A股市场显著回暖，四大股指收盘集体飘红，AI、新能源（850101）、房地产（881153）等主线多点开花。截至收盘，上证指数（1A0001）报3830.45点，涨0.18%；深证成指（399001）报12901.95点，涨0.34%；创业板指（399006）报3142.56点，涨0.09%；科创综指（1B0680）报1848.72点，涨0.69%。沪深两市合计成交14092亿元，较前一日缩量约2900亿元。
新能源主线低位反弹
在经历连续调整后，新能源（850101）主线昨日大幅反弹，动力电池、风电设备（881280）等方向涨势突出。受利好消息提振，电池细分龙头国轩高科（002074）昨日早早涨停，公司市值升至520亿元；其余电池概念股中，北交所股票武汉蓝电收获30%幅度涨停，利元亨（688499）、宏工科技（301662）、信宇人（688573）等涨超10%。
政策层面，9月28日，工业和信息化部等七部门联合印发《新型电池产业发展“十五五”规划》，提出到2030年，我国新型电池产业规模实现稳步增长；全链条创新能力持续增强，先进电极材料、新型电解质、高端辅材等取得新突破，新体系电池研发取得重大进展，全固态电池（886032）初步实现规模化应用，长寿命锂电池（884309）循环寿命达到15000次，头部企业产品缺陷率达到PPB级。
AI应用端表现活跃
昨日，AI科技主线同样获得资金关注，从上游PCB、存储芯片（886042）等硬件端，到下游AI软件、AI视频等应用端，相关个股均表现活跃。
尤其在昨日午后，AI应用端涨幅持续扩大，成为带动指数企稳回升的重要因素。截至收盘，掌阅科技（603533）、引力传媒（603598）、超讯科技（603322）、南威软件（603636）等多股涨停。
政策层面，中国人民银行9月28日消息称，中国人民银行、金融监管总局、中国证监会等八部门日前印发《关于金融支持服务业扩能提质的指导意见》，提出支持金融机构深化数据资源开发利用，探索人工智能（885728）等前沿科学技术在金融领域的创新应用，提升数字化金融服务能力；引导金融机构综合运用信贷、债券、股权等多样化工（850102）具，支持“人工智能（885728）+软件”发展。
中国银河（601881）证券研报表示，随着AI基础设施建设夯实智能底座，AI应用将推进产业生产变革，相关场景有望持续落地。AI应用贯穿研发设计、生产制造、质检运维等全链条，包括AI+外贸、AI+医疗、AI+工业等。加快推进AI应用赋能新型工业化（886057），有助于形成生产高效、产品智能、服务普惠和生态完善的产业发展新局面。
机构：节后市场有望延续修复
本周，受节前效应影响，A股成交额呈缩量态势。在部分机构看来，近期A股缩量主因季节性因素叠加海外扰动，属于正常现象；国庆假期后随着资金交易情绪回升，市场有望延续修复性反弹。
中信建投证券（HK6066）研报认为，随着国庆假期临近，当前A股转入节前缩量模式。外部因素方面，美债利率飙升压制全球高估值成长资产的估值中枢，也对A股构成一定约束。但从国内情况看，受到外需强劲和制造业竞争力提升的支撑，人民币汇率整体稳健偏强，为A股提供了缓冲。
光大证券（601788）认为，节后A股市场表现或更加积极。在硬科技赛道中，建议聚焦半导体（881121）、高端制造等具有核心技术壁垒的领域，这些板块既受益于全球科技产业周期（883436）的上行，也契合国家科技创新与自主可控的政策导向，具备较强的成长确定性与估值弹性。
此外，光大证券（601788）建议关注景气度自下而上改善的板块，例如农林牧渔、医药、非银金融等，这些行业更多依靠自身基本面逻辑驱动而走出独立行情，能够在市场震荡中提供一定的超额收益。
